Krediidikulude valem on arvutus, mida kasutatakse ennetähtaegse maksmise allahindluse tuletamiseks. Valem on kasulik selleks, et teha kindlaks, kas pakkuda allahindlust või kasutada seda. Valemi võib tuletada kahest vaatenurgast:
- Ostja võlgade osakond kasutab seda selleks, et teada saada, kas ennetähtaegse allahindluse kasutamine on tasuv; see juhtub juhul, kui allahindlusega seotud krediidikulud on suuremad kui müüja kapitalikulud.
- Müüja müügiosakond ja ostja ostuosakond. Mõlemad pooled peavad ennetähtaegse maksmise allahindlust kaubaks, mis on väärt müügitehingu osana läbirääkimisi.
Tegelikult võetakse ennetähtaegseid maksetingimusi ainult siis, kui ostjal on ennetähtaegse makse sooritamiseks piisavalt raha, ja krediidi maksumus on kõrge. Krediidikulude asemel võib otsustavaks teguriks olla sularaha kättesaadavus. Näiteks kui ostja raha on seotud pikaajaliste investeeringutega, ei pruugi see olla võimeline ennetähtaegset allahindlust tegema. See juhtub hoolimata sellest, et krediidi sisemine maksumus on ostjale üldiselt üsna atraktiivne.
Maksetehingu krediidikulude määramiseks toimige järgmiselt.
- Määrake 360-päevase protsendi protsent, millele rakendatakse allahindlusperioodi. Allahindlusperiood on ajavahemik viimase päeva jooksul, mil soodustingimused veel kehtivad, ja kuupäeva, mil arve peaks tavaliselt tasuma. Näiteks kui allahindlus tuleb teha 10 päeva jooksul, tavapärase tasumisega 30 päeva jooksul, siis on soodustuse periood 20 päeva. Sel juhul jagage 20-päevane allahindlusperiood 360-päevaks, et saada 18-kordne kordaja.
- Lahutage diskontomäär 100% -st. Näiteks kui pakutakse 2% allahindlust, on tulemus 98%. Seejärel jagage allahindlusprotsent 100% vähem diskontomääraga. Näite jätkamiseks on see 2% / 98% ehk 0,0204.
- Korrutage iga eelmise etapi tulemus kokku, et saada krediidi aastakulu. Näite täiendamiseks korrutame 0,0204 18-ga, et saada krediidikuluks 36,7% tingimustel, mis võimaldavad 2-protsendilist allahindlust, kui makstakse 10 päeva jooksul, või täielikku makset 30 päeva jooksul.
- Kui krediidi maksumus on suurem kui ettevõtte kapitali lisakulu, kasutage allahindlust.
Valem on järgmine:
Allahindlus% / (100-allahindlus%) x (360 / lubatud maksepäevad - allahindluspäevad)
Näiteks pakub Franklin Drillingu tarnija ettevõttele 2/15 netomakse 40 maksetingimust. Maksetingimuste lühendatud kirjelduse tõlkimiseks tähendab see, et tarnija lubab 2 päeva allahindlust, kui see makstakse 15 päeva jooksul, või tavalist makset 40 päeva jooksul. Franklini kontroller kasutab nende tingimustega seotud krediidikulude määramiseks järgmist arvutust:
= 2% / (100% -2%) x (360 / (40-15))
= 2% / (98%) x (360/25)
= 0,0204 x 14,4
= 29,4% krediidi maksumus
Nendele tingimustele omane krediidi maksumus on üsna atraktiivne määr, mistõttu kontroller valib tarnija arve tasumise varajase maksmise allahindlustingimuste alusel.
